Инвестиции 106 - FOREX: первые шаги / Открытие позиции и управление риском

Внимание!

Для того чтобы иметь возможность использовать все возможности предоставляемые сайтом, вам необходимо авторизоваться или зарегистрироваться.

Результаты торговли


Скачать файл lot.xls для расчета размера позиции

Чтобы оценить результаты сделки на рынке Форекс, необходимо вычесть цену покупки из цены продажи и умножить на объем открытой позиции. Мы получим результат в валюте котировки, который легко пересчитать в любую другую валюту по текущему курсу соответствующей валютной пары.

Теперь попробуем оценить потенциальную доходность рынка Форекс на примере одного произвольного торгового дня.

Для этого нам понадобится познакомиться с понятием «стоимость пункта» и понять, как он рассчитывается.

На графике мы видим изменение курса пары EURUSD за один торговый день. 66 пунктов вверх и 121 пункт вниз. Итого 187 пунктов изменений.

Что означает изменение курса на 1 пункт для трейдера? Это зависит от того, каким объемом он торгует.

Стоимость пункта рассчитывается по следующей формуле:

Минимальное изменение стоимости пары EURUSD составляет 0,0001 USD. 1 лот – 100 тысяч евро. Если объем позиции составляет 1 лот – стоимость пункта составит 0,0001 * 100 000 = 10 USD.

Для объема позиции в 0,1 лот – 0,0001 * 10 000 = 1 USD.

Что это означает?

Если вы купили 1 лот EURUSD, и он вырос на 1 пункт – вы заработали 10 USD.

А если рост составил 66 пунктов, как на графике – ваша прибыль 660 USD.

Дальше вы продаете 1 лот EURUSD – и после падения на 121 пункт закрываете позицию с прибылью в 1210 USD.

Все это за один день, при размере собственного капитала в 500 EUR или 650 USD.

То есть - 300% за день.

Конечно, на практике так не получится – никто не умеет ловить 100% рыночных движений. Очень хороший, опытный трейдер в лучшем случае поймает от 1/3 до ½ и заработает в текущих условиях около 1000 USD.

Или потеряет сравнимую сумму в случае, если ошибется с выбором направления и не будет использовать правила риск-менеджмента.

FOREX-трейдинг: два пути

Для торговли на Форекс с прибылью и без ощутимых потерь есть два пути. И какой из них выбрать – зависит от ваших целей.

Путь первый. Игровой.

Подходит тем, кто пришел на Форекс поиграть, а не заработать.

Обязательное условие – небольшой стартовый капитал, которого не жаль лишиться целиком, и возможность его оперативного пополнения до первоначальной суммы в случае ошибочного торгового решения.

Например, те же 500 USD, необходимые для покупки 1 лота пары EURUSD.

Принципы простые:

  1. Закупаться с максимальным плечом
  2. Принимать решения о входе и выходе из позиции на основании технического анализа графика выбранной пары (для повышения вероятности открытия выигрышной позиции)
  3. Вовремя отказываться от убыточных позиций с помощью стоп-приказов
  4. В случае серьезной просадки счета (более 50%) – пополнять до первоначального размера
  5. Полученную прибыль выводить и тратить

Путь второй. Профессиональный трейдинг.

Подходит тем, кто использует Форекс для диверсификации своего инвестиционного портфеля в качестве спекулятивной составляющей.

Обязательное условие – полноценный стартовый капитал (от 10 до 70% от совокупного инвестиционного капитала в зависимости от вашего риск-профиля) и жесткие правила риск-менеджмента.

Основные принципы:

  1. Максимальный размер кредитного плеча не имеет значения
  2. Позиция открывается по правилам технического анализа (для повышения вероятности открытия выигрышных)
  3. Стоп-приказы на своевременное закрытие убыточных позиций – обязательны
  4. Размер позиции рассчитывается исходя из установленного максимального уровня риска

Пример.

Ваш стартовый капитал – 10 тысяч USD.

С максимальным плечом этого хватит для покупки 20 лотов пары EURUSD. Но в каждой сделке размер лота, которым мы будем оперировать, будет меняться исходя из условий открываемой позиции.

Посмотрите на правый край графика. Текущая цена 1.3861, график указывает на вероятность роста, предыдущий минимум, пробой которого будет свидетельствовать о продолжении снижения – 1.3850, возможная цель движения – ближайший уровень сопротивления 1.3927.

Если цель движения будет достигнута – вы заработаете 66 пунктов.

Если курс продолжит падать – на уровне предыдущего минимума сработает стоп-приказ, и вы потеряете 11 пунктов.

На основании этих данных необходимо принять решение о том, каким объемом можно зайти в эту позицию.

Для этого нам не хватает одного параметра – размера риска на капитал, на который мы готовы пойти в этой сделке.

Эта величина – как правило, константа, и распространяется на все ваши торговые операции. Вы устанавливаете ее сами в процентах к вашему капиталу, выбирая размер на свое усмотрение. В среднем наиболее эффективным является выбор в диапазоне от 1 до 5%.

Зададим предельный размер убытка на уровне 5%, что в нашем примере составит 500 USD, и рассчитаем объем позиции, в котором этот размер не будет превышен.

500 USD убытка мы получим при срабатывании стоп-приказа при движении на 11 пунктов вниз. Значит стоимость 1 пункта должна быть 500/11 = 45,5 USD.

Дальше по формуле Стоимость пункта = Пункт в валюте котировки х Объем можно вычислить Объем, разделив стоимость пункта на Пункт в валюте котировки.

То есть 45,5 / 0,0001 = 455 000 USD или 4,5 лота.

Если в следующей позиции стоп-цена будет дальше от цены открытия позиции – объем позиции уменьшится, если ближе – может быть увеличен. При этой схеме мы не задействуем максимум возможностей кредитного плеча, но и ограничиваем свои убытки, предотвращая серьезные просадки капитала в одной сделке.

А заработать в случае позитивного сценария (66 пунктов вверх) мы сможем около 3 000 USD, что составляет 30% от стартового депозита.


Второй путь является более эффективным в долгосрочной перспективе, но для его успешной реализации необходимо дополнительно изучить методы принятия торговых решений и управления капиталом.

Реализация же первого пути не требует специальных знаний и может рассматриваться как интересная и увлекательная игра с возможностью случайного выигрыша довольно крупной суммы. Что именно выбрать – каждый решает самостоятельно, в зависимости от своих потребностей и ожиданий от трейдинга на Форекс.

Получить полный доступ